隨著我國市場經濟和全球經濟的不斷發展，外經貿企業在生產經營過程中不僅要面對日益激烈的國際市場競爭，還要面對各種風險的挑戰，其中，國際貿易中的財務風險已是外經貿企業在市場經濟條件下必須面對的一種客觀存在。 中外許多著名企業在短期內衰落或倒閉，盡管經營失敗的原因多種多樣， 但這些企業無一例外的都存在重大的財務風險，進而導致嚴重的生存危機。 深入研究外經貿企業財務風險的特征， 進行有效防范和應對， 將對外經貿企業保持健康、持續、穩定發展，增強國際競爭能力，具有重要的現實意義。
一、外經貿企業財務風險的特征
外經貿企業的主要貿易在國外， 面對的是各國不同客戶，各國的貿易要求、貨幣政策各不相同，其主要風險有匯率風險、外匯風險、融資風險、稅務風險等：
（一）匯率風險
2005年匯改以來，人民幣持續升值 ,特別是自2010年7月以來升值加速，給外經貿企業的收益造成了嚴重的影響。 美國的財政危機、 量化寬松的貨幣政策都將影響匯率的波動，匯率風險必將引起外經貿企業盈利能力、凈現金流和市場價值變化的風險，匯率風險貫穿于外經貿企業投資、經營、利潤實現的整個過程。 雖然自2010年以來，世界經濟發展勢頭有所好轉，金融體系逐漸恢復，新興經濟體經濟回升，但經濟復蘇基礎不穩，國際金融危機造成的影響仍然存在，世界主要交易貨幣及地區貨幣匯率變動頻繁，外經貿企業投資經營稍有不慎，就會遭遇匯兌損失，面臨盈利能力減弱，凈現金流減少的風險。
（二）外匯風險
2008年金融危機席卷全球，使得部分國外客戶經營舉步維艱；同時，隨著國際市場競爭的日益加劇，商業信用被極大地推行， 部分國外客戶利用延期付款或遠期付匯的方式進行貿易，這勢必造成外經貿企業應收外匯不斷增加，這一方面給外經貿企業造成資金流斷裂的風險， 同時隨著人民幣的不斷升值，這部分無法及時收回的外匯將面臨嚴重虧損的風險。
（三）融資風險
外經貿企業特別是“走出去”的外經貿企業，在籌建期與經營初期一般盈利水平較低甚至虧損，外經貿企業憑自身信用及資產無法從國外銀行籌措到資金，只能通過“內保外貸”等方式由國內母公司擔保，從國外合作銀行或國內銀行離岸中心貸款，不僅手續繁瑣，資金成本也高于國內銀行貸款利率。 若外經貿企業不直接從銀行融資，國內母公司將加大投資或增加直接借款，則當國內銀行銀根緊縮時，母公司自身經營現金流也不容樂觀，相對單一的支付和融資手段讓外貿企業面對更大的現金流壓力；若出于對外擴張沖動，同時手中又有幾個項目和大的訂單，沉重的財務壓力會使外經貿企業往往占用短期借款救急，短貸長用，導致企業流動負債大大高于流動資產，外經貿企業償債能力減弱，企業信用風險加大，同時外匯支付造成匯兌損失上升的風險，即使原本經營良好的外經貿企業也難于承受。
（四）稅務風險
由于國際貿易的復雜性和各個國家間的不同稅收結構和稅收解釋，世界各國的稅收政策也不盡相同，只有充分考慮相關國的稅收政策， 才能保證經營成果在合理稅負后收回，而不是在雙重或多重稅負下將盈利和資本消耗殆盡。
二、外經貿企業財務風險的對策
外經貿企業財務風險的特殊性決定了防范外經貿企業財務風險帶來了與內貿企業不同的方法和措施。 外經貿企業應該根據自身貿易特點，來確定主要的風險防控點，采取有效的應對策略。
（一）提高對匯率風險的認識，采用穩健性原則進行匯率風險管理
據中國銀行2013年10月14日公布的外匯牌價：人民幣對美元的現匯買入價已跌破6.1元關口， 在10月24日一度達到6.0688元，這反映出人民幣持續升值的趨勢。 自2005年7月21日匯率浮動機制實施以來，人民幣對美元已升值34%,從目前的趨勢來看，人民幣升值還將繼續，特別是今年以來，人民幣升值速度加快，截止10月底人民幣已累計升值2.26%,這極大地影響了外經貿企業的生存與發展，因此，匯率變動及帶來的風險已是外經貿企業不得不面對的主要風險之一。 防范匯率風險，主要有以下幾種方法：
1. 采用跨境人民幣結算。 通過要求國外客戶以人民幣結算的方式，來規避匯率變動帶來的風險，提前鎖定成本和收益。
2. 利用合同條款爭取提前或推遲結匯 , 實 現收益最大化。 在人民幣持續升值的情況下，若以美元作為結算貨幣，出口業務就盡量提前收匯，以實現最大的結匯收入；相反，進口業務就盡量延遲付匯，以達到用最少的人民幣實現付匯的目的。
3. 根據自身的實際情況和具體風險特征，選擇合適的外匯金融避險工具，包括遠期結售匯、無本金交割遠期外匯交易、擇期交易、貨幣掉期、保理融資、福費廷、進口押匯等，有針對性地對不平衡的外幣資產、負債進行管理，減少風險敞口，將匯率風險固定在可接受的水平，力求以最小的成本規避外匯風險的同時獲取最大收益。
（二）建立客戶資信檔案，制定有效的外匯風險管理
外匯風險是外經貿企業財務風險的主要風險之一，也是外經貿企業財務管理中的一項重要工作，在外經貿企業財務核算中主要表現為應收外匯賬款核算，應收外匯賬款是外經貿企業因賒銷出口產品或輸出勞務而形成的債權，體現了外經貿企業未來的現金流入。 據不完全統計，我國外貿出口額中將有近上千億美元的壞賬無法收回，許多外經貿企業因此背上了沉重的債務包袱， 有的外經貿企業甚至無法正常經營，因此，外匯風險的防控就顯得尤為重要。 外經貿企業應充分考慮自身所面臨的國內和國際市場經濟環境，結合企業的經營實際， 有針對性地對企業可能面臨的外匯風險進行評估，確定企業可承受的財務風險范圍，做到有的放矢，制定外匯管理方案。 采用客戶信用等級風險預警管理，通過對客戶資信的全面調查，資料搜集，建立相關業務檔案和資信檔案，并根據客戶規模大小、合作時間、所屬國家等資信情況采取不同的收匯方式和貿易方式。 對長期合作并且信用度較高的客戶，采用T/T結匯方式；對合作時間不長以及來自政治、經濟不太穩定的國家和地區的客戶， 則采取信用證等結算方式。同時， 也可利用出口信用保險與金融機構的金融創新工具，如應收外匯賬款抵押借款、應收外匯賬款保理業務。 此外，國際保理業務也不失為一款防范外匯風險的手段，通過國際保理業務， 出口商可以將進口商的信用風險轉由保理銀行承擔，出口企業可以得到全額收匯保障，這種將外匯風險轉讓給銀行的金融創新工具，將被更多的外經貿企業青睞，為外經貿企業保證外匯及時、安全的收回提供了更多的手段。
（三）加強融資風險管理，提高融資效率
融資風險是外經貿企業財務風險的一種特殊的表現形態， 主要存在于大型外經貿企業的整個經營籌資活動之中。
企業的組織形式越復雜，發展規模越大，管理層次越多，經營范圍越廣，資金來源渠道越廣，企業產生融資風險的可能性就越大。 融資風險是因為融資安排不當或因有關因素發生變動導致企業盈利受到損失甚至被迫破產清算的一種可能性風險。 企業只要存在融資活動就必然面臨不同程度的融資風險。 外經貿企業融資風險有其必然性，為了預防融資風險，外經貿企業應充分有效地利用各項財務分析指標，如變現能力分析指標、負債比率分析指標、運營效果分析指標、盈利能力分析指標，來對融資風險進行比較和評價，構建融資風險預警指標體系；定期對企業的財務指標進行分析評價，評估融資風險，制定有效的融資風險對策。 同時，對在國外有較多機構的外經貿企業應實施資金集中管理， 設立資金管理部，統籌規劃國外機構的投融資及現金管理。 資金管理部應根據企業的實際資金需求，制定融資政策、選擇銀行合作伙伴，及時把握國家現有融資與外匯政策， 靈活運用各種融資渠道，爭取國內金融機構對國外投資的中長期貸款， 通過銀行利率、頭寸、外匯管理進行全球范圍的資金調撥。 在這種管理模式下，實現資源的合理配置，將有限的資源投放到能為整個企業帶來最大利益的經營活動中。 把資金使用計劃與企業戰略規劃、預算協調起來，一方面有效地防范了資金浪費，強化了資本運營， 盡可能杜絕經營上的無限擴張而導致的資金風險。 同時有利于使企業從整體層面上保證資金的流動性，以防融資過程中的流動性風險和市場風險，增強外經貿企業的國際競爭力。
（四）制定稅務籌劃方案，進行有效的稅務風險管理
稅務風險是由于在國際貿易中所面臨的不同國家稅務政策的不同解釋而形成的涉稅風險。 針對國際貿易中各國稅務政策的復雜性， 外經貿企業應設置專門的稅務管理部門，有針對性地研究駐外機構所在國稅收政策，請當地有經驗的稅務師，借助國際稅務咨詢機構的力量進行稅務籌劃，對駐外機構控股及融資架構、資金管理、利潤管理方面進行稅務規劃，在人工成本合理的情況下，也可將稅務申報工作外包給當地有資質的中介機構，鎖定、量化外經貿企業的涉稅風險。 從外經貿企業的長短期戰略目標考慮，根據投融資計劃涉及國家稅收政策及與中國稅務雙邊協定，對融資國稅務進行分析，盡可能建立一個高效的融資架構，以降低優化融資過程中的相關當地國稅負，爭取與外經貿企業有益的稅務條款，保證外經貿企業日常經營業務納稅合規性，以防范稅務風險，保證外經貿企業利益的最大化。
綜上所述， 外經貿企業在面對瞬息萬變的國際市場，不僅要有過硬的開拓國際市場的能力，還要有超強的風險防范意識，而外經貿企業財務風險存在于各個經營環節，防范企業財務風險的方法很多，只要外經貿企業結合自身實際與國際貿易的特點，采用有針對性的應對防范措施，在實踐中不斷提高應對各種風險的能力，才能在日益復雜的國際經營環境中立于不敗之地。
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